9 "صندوق های سرمایه گذاری" برتر سال 1400
برای آشنایی با بهترین صندوق سرمایه گذاری بورس باید گفت صندوق های سرمایه گذاری در اصل تحت عنوان یک واسط بین محل سرمایه گذاری و سرمایه گذار وارد حیطه عمل می‌شوند و آغاز به سرمایه‌گذاری و معامله میکنند. این سرمایه گذاری ها به صورت کامل شفاف است و هر فردی این توانایی را دارد تا محل سرمایه‌گذاری این صندوقها را خرید صندوق های ETF به شیوه خوبی رصد نماید. در اصل کار حقیقی صندوق سرمایه گذاری این است که با بهره‌برداری از متخصصین حرفه‌ای این زمینه این توانایی را دارند تا معاملاتی پرسود و منطقی داشته باشند و در آخر سود صندوق های سرمایه گذاری حاصل شده از این معامله به شخص سرمایه‌گذار واگذار شود.
روند اصلی سرمایه‌گذاری در یک صندوق های سرمایه گذاری درست نظیر خریداری یک سهام در بورس است. شما در خرید یک سهام در بازار بورس بر طبق نرخ واحد هر سهم و بر طبق میزان دارایی خودتان تصمیم گیری می‌کنید که چه مقدار سهمی در بازار می‌خرید. پس از خریداری آن سهم شما به دو شکل توانایی دارید تا سودآوری داشته باشد. نخست با افزایش قیمت هر واحد از سهم خریداری و دوم از راه تقسیم سود سالانه شرکت. درباره سرمایه‌گذاری در صندوق های سرمایه گذاری هم چنین اتفاقی رخ می‌دهد.
شما برطبق میزان دارایی‌هایتان و بر طبق قیمت معین، تعدادی مشخص سرمایه‌گذاری خریداری می‌کنید. این نرخ بر طبق ارزش‌های سرمایه‌گذاری صندوق اغلب مواقع تغییر میکند؛ ولی سودآوری حقیقی صندوق سرمایه‌گذاری در شیوه تقسیم سودی است که به صورت سالانه انجام می‌پذیرد. به عنوان مثال بهترین صندوق سرمایه گذاری سال 1400 در حالت پر ریسک این توانایی را دارد تا ۴۰ درصد برای شما سودآوری داشته باشد که این برای انجام سرمایه‌گذار حجم کمی نیست.
ولیبر طبق نوع صندوق های سرمایه گذاری میتوان سه نوع مهم از صندوق های سرمایه گذاری را این طور نام ببریم. نوع اول به صندوق سرمایه گذاری سهام یا "سهام معروف" است. این صندوق سرمایه‌گذاری وسیع‌ترین توان خودش را بر روی سهام بورسی می‌گذارد. مدل دیگر صندوق سرمایه گذاری را صندوق سرمایه گذاری مختلط می‌نامند. این صندوقها اغلب به شکل انواع اوراق بانکی تضمینی و درصدی از بازار بورس سرمایه‌گذاری میکنند. نوع آخر صندوق سرمایه‌گذاری نیز صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت نامیده می‌شود. در ادامه به معرفی بهترین صندوق سرمایه گذاری مختلط نیز می پردازیم.
صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت همانطور که از اسمش مشخص است دارای یک نوعی از سودآوری معین و تقریباً مطمئن و تضمین‌شده است. این صندوقها همواره موظف به سرمایه‌گذاری عمده بر روی اوراق گوناگون دولتی هستند. به همین جهت درصد سود صندوق های سرمایه گذاری کمتر البته با ریسک اندک برای فرد سرمایه گذار به همراه دارد. مطالعه مقاله پیشنهاد سرمایه گذاری با پول کم می تواند مفید باشد.
بهترین صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت سال ۹۹ کدامند؟
در جواب سوال بهترین صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت در سال 99 کدام است باید بگوییم به شکل کلی بانک مرکزی قوانین و مقررات خاصی برای مدل‌های گوناگون صندوق سرمایه گذاری دارد. این قوانین اغلب محدودکننده منجر شده است که صندوقهای گوناگون بر طبق نوع صندوق سرمایه‌گذاری که باید انجام دهد را به پایان می‌رساند. به طور مثال یک صندوق سرمایه گذاری سهام این توانایی را ندارد از هیچ سهمی بیشتر از ۱۰ درصد داشته باشد. این سهام اگر یک سهام در بازار فرابورس باشد حداکثر 5 درصد کاهش پیدا میکند. در ضمن هیچ گونه از صندوق سرمایه‌گذاری نمی‌تواند بیشتر از 30 درصد از یک صنعت را در پرتفوی خودش نگهداری نماید.
این قوانین و مقررات به دو صورت است. نخست، اینکه صندوقها در شرایط کلی وظیفه حفظ و نگهداری سرمایه مردم را بر عهده خود دارند و نبایستی ریسک سرمایه گذاری را بیشتر از حد منطقی افزایش دهند. این قوانین و مقررات در جهت کنترل نمودن این ریسک است. از سوی دیگر همانطور که پیشتر بیان شد اغلب سبد صندوق سرمایه گذاری قابل روئیت است. این سبد اگر به هر دلیلی ناموزون باشد این توانایی را دارد تا یک نوع سیگنال خرید به بازار بورس انتقال بدهد که می‌تواند باعث بروز هیجان وایجاد صف خرید در بازار شود که درباره آن بطور مفصل در مقاله " صف خرید در بورس یعنی چه " توضیح داده ایم.
برای مثال اگر معین شود که یک صندوق سرمایه‌گذاری از یک سهم ویژه به مقدار 70درصد در سبدش نگهداری میکند، به طور مسلم اقبال کلی به سوی خریداری آن سهم افزایش پیدا میکند و این کار منجر می‌گردد که بازار از حالت تعادل خودش خارج شود. به همین دلیل بایستی تا قوانین محدودکننده‌ای در این حیطه مشخص وجود داشته باشد.مطالعه مقاله " صندوق قابل معامله " را پیشنهاد می کنیم.
همچنین احتمالاً در روزهایی گذشته که بازار بورس در اوج خودش قرار داشت (قبل از مرداد ماه 1399) و حجم معاملات بورس آمار مناسبی را نشان می داد بهترین صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت باهدف این که بخواهد کسب سود صندوق های سرمایه گذاری بیشتر نماید، بخشی از سرمایه‌اش را در این زمینه صرف کند. از دید بانک مرکزی، این صندوقها تا مرز 30درصد سرمایه‌ای که در اختیار دارند میتوانند در این بازار به صورت مداوم حضورداشته باشند. به همین جهت، رشد بازار سرمایه و بورس در سودآوری این صندوقها هم تا حدود زیادی می‌تواند تأثیر مثبتی به همراه داشته باشد.
یک نکته ویژه دیگر در مورد صندوق سرمایه‌گذاری در این است که انواع صندوق های سرمایه‌گذاری بازارگردانی، شاخص، نیکوکاری، تأمین مالی،ETF و طلا توسط شرکت های سرمایه گذاری و کارگزاری‌های گوناگون به وجود آمده است. این صندوقها به طور کلی جزئی از زیرمجموعه سه مورد پیشتر گفته شده است که در بالا گفته شد و در حالت کلی از قوانین و مقررات بالا پیروی میکنند. از این رو در این جا تنها به ذکر نام این صندوقهای سرمایه‌گذاری بسنده می‌نماییم و توضیح مفصلی در این باب نمی‌دهیم.
لیست صندوق های سرمایه گذاری
همانطور که اطلاع دارید، به صورت کلی در کشور سه نوع صندوق های سرمایه گذاری وجود دارد. به همین خاطر لیست بهترین صندوق های سرمایه گذاری را بر طبق نوع آنها مورد بررسی و تفکیک قرار خواهیم داد. البته این نکته را هم بایستی تا توجه داشته باشید که بهترین شاخص رتبه بندی در این جا میزان سود در بلندمدت است. به همین خاطر صندوقهای تازه تأسیس به خودی خودشان از لیست کنار گذاشته می‌شوند. نکته مهم دیگر در این زمینه ضریب بتا صندوق ها است.
این ضریب در صندوق های سرمایه‌گذاری سهامی نزدیک 1 و در بهترین صندوق درآمد ثابت نزدیک 0 است. این موضوع بیانگر این است که میزان ریسک صندوق سرمایه گذاری سهام بیشتر از دو صندوق دیگر است؛ اما لیست صندوقهای سرمایه گذاری به‌قرار زیر است:
از جمله بهترین صندوق های سرمایه گذاری بورس که بالاترین سود صندوق سرمایه گذاری را ارائه می کنند میتوان به صندوق های فهرست شده در زیر اشاره کرد:
- صندوق مشترک آگاه با برخورداری از 12 سال سابقه صندوق‌داری که توانسته چیزی بیشتر از 43 هزار درصد سود با ضریب بتای 0.94 تولید نماید.
- صندوق مشترک کارگزاری بانک ملی ایران که با چیزی بیشتر از 12 سال مهارت و سابقه در این امر موفق شده است تا با ضریب بتای 0.96 چیزی در حدود 40 هزار درصد برای شرکت های سرمایه گذاری و مشتریانش سودآوری داشته باشد.
- صندوق مشترک بورسیران هم با سابقه درخشانیی نزدیک به چیزی حدود 12 سال این توانایی را داشته تا با بیش از 35 هزار درصد سود با بتای 0.97 تولید نماید.
صندوق سرمایه‌گذاری مختلط:
- کارگزاری بانک تجارت با برخورداری از ۱۲ سال سابقه و مهارت در این امر موفق به ایجاد بیش از 7 هزار درصد بازدهی با بتای 0.56 داشته باشد.
- صندوق سرمایه‌گذاری مشترک پارس با برخورداری از 10 سال سابقه و مهارت در این امر و داشتن بتا 0.70 توانسته بیش از 7 هزار درصد سودآوری به همراه داشته باشد.
- صندوق سرمایه‌گذاری مشترک آسمان خاورمیانه با نزدیک به چیزی حدود 7 سال سابقه در این امر شگرف توانسته تا با بتای 0.53 چیزی بیشتر از 3 هزار درصد سودآوری به همراه داشته باشد. (جهت کسب اطلاعات بیشتر درباره صندوق سرمایه گذاری مختلط می توانید به مقاله مربوطه مراجعه نمایید.)
صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت:
اگر تمایل دارید بهترین صندوق درآمد ثابت را برای خود پیدا نمایید تا بالاترین سود صندوق سرمایه گذاری (بیشترین سود صندوق سرمایه گذاری) را نصیب خود کنید، از بهترین صندوق درآمد ثابت این توانایی را دارید موارد زیر را انتخاب کنید:
- صندوق مشترک صنعت و معدن
- صندوق حکمت آشنا ایرانیان
- صندوق مشترک اندیشه فردا
اکنون که به خوبی با بهترین صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت در بورس و بهترین صندوق سرمایه گذاری مختلط آشنا شدید و می توانید صندوقی با بیشترین سود صندوق سرمایه گذاری را پیدا کنید بهتر است بدانید، صندوق های سرمایه گذاری در اصل تحت عنوان یک واسط بین محل سرمایه‌گذاری و سرمایه‌گذار وارد حیطه عمل می‌شوند که بیشتر توسط بهترین کارگزاری ها ارائه می شود و سپس آغاز به سرمایه‌گذاری و معامله میکنند. شما برطبق میزان دارایی و قیمت، تعدادی مشخص صندوق سرمایه‌گذاری خریداری می‌کنید. این نرخ بر طبق ارزش‌های سرمایه‌گذاری صندوق اغلب مواقع تغییر میکند؛ ولی سودآوری حقیقی صندوق سرمایه‌گذاری سالانه پرداخت می‌شود.
فارس من| سهامداران صندوقهایETF دولتی همچنان در ضرر/ 3 پیشنهادی که هنوز تصویب نشده است
سازمان بورس برای جبران زیان سهامداران راهکارهای سه‌گانه‌‌ای را در راستای نزدیک‌تر شدن ارزش صندوقهای پالایش یکم و دارا یکم به ارزش ذاتی خود در هیأت مدیره این سازمان جمعبندی و به دولت پیشنهاد کرد اما هنوز این پیشنهادها بلاتکلیف است.
به گزارش خبرنگار اقتصادی خبرگزاری فارس، سال ۱۳۹۹ و در روزهایی که شاخص کل بورس از مرز دو میلیون واحد گذر کرده بود، دولت دوازدهم دو صندوق ETF با نام دارا یکم و پالایش یکم را وارد بورس کرد.
دولتمردان قصد داشتند سومین صندوق را نیز وارد بورس کنند، اما این مساله هیچگاه اتفاق نیفتاد، صندوق ETF نخست، بانکی و بیمه‌ای، صندوق ETF دوم پالایشی و صندوق سوم که وارد بورس نشد، خودرویی و فلزی بود.
در واقع دولت قصد داشت باقیمانده سهم خود در برخی بانکها، بیمه‌ها، پالایشگاه‌‌ها، شرکتهای خودرویی و فولادی را به مردم واگذار کند.
این صندوق ها با ۲۰ تا ۳۰ درصد تخفیف به مردم واگذار شد و هر ایرانی می‌توانست 200 واحد از این نمادها را خریداری کند. وزیر سابق اقتصاد در تابستان 99 تاکید کرده بود این صندوقها فرصت خوبی برای توزیع ثروت بین آحاد ایرانی است.
دارا یکم در اوایل تابستان سال ۱۳۹۹ عرضه و در سوم تیرماه قابل معامله شد، در واقع دولت، باقیمانده سهام خود در بانکهای ملت، تجارت و صادرات ایران و بیمه‌‌های البرز و اتکایی امین را واگذار کرد.
پس از بازگشایی، این صندوق تا ۲۰۰ درصد سود هم پیش رفت. سوددهی دارایکم به گونه ای بود که حتی با وجود سقوط چشمگیر شاخص کل بورس از دو میلیون واحد به کمتر از یک میلیون واحد، این صندوق همچنان در سود قرار داشت. اما عمر این سود طولانی نبود و سقوط های پی در پی بازار سرمایه در سال های 1399 و 1400، قیمت این صندوق نیز به ارزش فروش نزدیک شد.
اما وضعیت پالایش یکم کمی متفاوت از قبلی بود. این سهم که از ابتدا با اختلاف وزیر اقتصاد و وزیر نفت متولد شد، از همان ابتدا با ضرر متولد شد و هنوز هم نتوانسته است به ارزش فروش نزدیک شود. پالایش یکم باقی مانده سهام دولت در چهار پالایشگاه تهران، تبریز، اصفهان و بندرعباس بود.
هر واحد این صندوق نیز در روز عرضه ۱۰ هزار تومان قیمت داشت اما در روزهای ریزشی بازار به ۵۰۰۰ تومان، یعنی نصف قیمت روز عرضه نیز رسید. برخی از تحلیلگران بازار سرمایه معتقدند اختلاف دو وزیر در تابستان 99 و خروج شرکتهای حقوقی از بورس عامل ریزش تاریخی بورس در آن سال بوده است.
* صندوقها همچنان زیر قیمت NAV معامله می شوند
طبق بررسی آخرین روز معاملاتی یعنی روز شنبه 15 مردادماه، هر واحد از صندوق دارایکم حدود 9 هزار و 320 تومان قیمت دارد. این درحالی است که NAV این صندوق حدود ۱۴ هزار 303 تومان بوده و قیمت هر واحد این صندوق هنوز فاصله چشم گیری با NAV دارد.
قیمت پالایشی هم در آخرین روز معاملات در هفته جاری به خرید صندوق های ETF حدود 7 هزار و 502 تومان رسید. درحالی که قیمت NAV آن 11 هزار و 781 تومان است.
* پیشنهاداتی برای جبران ضرر سهامداران
سازمان بورس در دوره جدید برای جبران زیان سهامداران راهکارهای سه‌گانه‌‌ای را در راستای نزدیک‌تر شدن ارزش صندوق های پالایش یکم و دارا یکم به ارزش ذاتی خود در هیئت مدیره این سازمان جمع بندی و به دولت پیشنهاد کرد.
بر اساس این پیشنهاد، اشخاص غیردولتی سهامدار این صندوق ها باید بتوانند در صندوقها اعمال رأی کنند. پیش از این، تنها دولت امکان تاثیرگذاری مستقیم در مجمع صندوق ها را داشت و سایر سرمایه گذاران حقیقی و حقوقی امکان مشارکت در تصمیم گیری این صندوق ها را نداشتند.
سازمان بورس در پیشنهادی دیگر اعلام کرده است باید ETF ها به صندوق های فعال و بخشی تبدیل شوند؛ به این معنی که صندوقها میتوانند ترکیب سبد سهام را تغییر داده و بازارگردان نیز داشته باشند. این در حالی است که پیش از این در سبد سهام صندوق پالایش یکم تنها چهار نماد شتران، شپنا، شبندر و شبریز و در سبد سهام صندوق دارایکم نمادهای وبملت، وبصادر، وتجارت، اتکام و البرز وجود داشت و با مدیریت غیرفعال (عدم امکان تغییر در تعداد سهام موجود و خرید و فروش نماد جدید) اداره می شد؛ اما با اجرای پیشنهاد حاضر امکان تغییر ترکیب سبد سهام و استفاده از پتانسیل بازارگردان نیز برای آنها فراهم خواهد شد.
امکان فروش واحدهای ممتاز این صندوق ها در یک مزایده و واگذاری آن به بخش خصوصی برای جذب نقدینگی بیشتر، یکی دیگر از پیشنهادهای مطرح شده در این خصوص است. این پیشنهاد نیز در راستای پیشنهاد اول بوده و امکان فروش واحدهای ممتاز را به منظور جذب منابع جدید و به کارگیری در اداره صندوق به منظور افزایش قدرت مانور سرمایه گذاری مطرح شده است.
اما در چهار ماه گذشته دولت هیچ اقدامی در راستای تائید یا رد این پیشنهادات انجام نداده است؛ مجید عشقی، رئیس سازمان بورس نیز اعلام کرد که لازم است اساسنامه این دو صندوق اصلاح شود که اصلاحات آن انجام شده و باید به تصویب هیات وزیران برسد.
به گفته وی، بر اساس این اصلاحات، مدیر صندوق می‌تواند صدور ابطال بزند تا قیمت صندوق به ارزش ذاتی خود برسد.
* پرداخت سود 600 تومانی به سهامداران پالایش یکم
در اینباره، داود رزاقی، مدیر صندوق پالایش یکم به خبرنگار فارس گفت: دولت برای حمایت از سرمایه‌گذاران پالایش یکم مصوب کرد که به ازای هر واحد سرمایه‌گذاری 600 تومان سود پرداخت شود که برای همه دارندگانی که شماره شبا در سامانه سجام داشتند، این سود واریز شد.
* صندوق های ETF برای سرمایه گذاری بلندمت مناسب است
در اینباره، مهدی امیدی، کارشناس بازار سرمایه در گفت‌‌و‌گو با خبرنگار اقتصادی خبرگزاری فارس، درباره وضعیت صندوقهای دارا یکم و پالایش یکم می‌گوید: به طور کلی صندوق های ETF حدود ۱۰ الی ۱۵ درصد کمتر از NAV معامله می‌شوند؛ از طرفی چشم انداز مشخص و روشنی به دلیل کمبود نقدینگی در بازار سرمایه برای این صندوق ها نمی توان متصور شد.
وی ادامه داد: اما با توجه به گزارش های سه ماهه خوب پالایشی‌ها، برآورد مثبتی در خصوص پالایش یکم نسبت به دارا یکم وجود دارد.
این کارشناس بازار سرمایه ادامه داد: با این حال هر دوی این صندوق ها برای سرمایه گذارانی که دیدگاه بلندمدت به بازار سهام دارند، گزینه مناسبی بوده و به قیمت خوبی دست پیدا کرده‌اند.
* پویش هایی برای جبران ضرر سرمایه گذاران در صندوق های ETF
بنابراین گزارش مخاطبان خبرگزاری فارس در سامانه فارس من پویشی با عنوان «حمایت از خریداران و سهامداران ETFهای دولتی»، آورده اند: «متاسفانه باوجود وعده‌های مسئولان دولتی نماد پالایش یکم به قیمت اولیه و زمان خرید خود نرسیده است و هنوز سهامداران این ETF دولتی در ضرر هستند، خواستار حمایت دولت و سازمان بورس از این نماد خرید صندوق های ETF هستیم تا حداقل به قیمت عرضه خود توسط دولت بازگردد تا سهامداران از ضرر خارج شوند.
در پویش دیگری با عنوان «برای سهامداران دارایکم پالایش انجام شود»، خواستار جبران ضرر این دو صندوق شده اند.
در این پویش آمده است: «سهامداران صبور بورس دو سال است در بیشتر سهم‌های بورس در ضرر مانده‌اند، با توجه به تورم زیاد در کشور این افراد نه تنها سود نکردن بلکه ضرر کردن و حتی همان پول ضرر هم ارزشش به خاطر تورم از بین رفته است. لذا لازم است دولت با دادن وام‌های بی‌بهره یا بلاعوض به سهامداران متضرر یا دادن سهام عدالت در ثبت نام جدید یا دادن سهام جایزه ضرر این افراد را جبران کند. بخصوص ضرر سهامداران پالایش و دارایکم دو صندوق وابسته به وزارت نفت و وزارت اقتصاد دارایی که عملا باعث ضرر سهامداران شده واجب‌تر است. همچنین وعده مسئولان برای اصلاح اساسنامه صندوق پالایش و دارایکم و رساندن این دو سهم به قیمت ناو بعد از دو سال از عرضه هنوز در دولت تصویب نشده و کسی پیگیر موضوع نیست. لطفا پیگیری کنید تا هر چه زودتر ضرر و زیان سهامداران بخصوص این دو صندوق جبران شود».
بنابراین گزارش، خبرگزاری فارس طبق رسالتی که بابت پیگیری سوژه‌‌های فارسِ من برای خود تعریف کرده است، حتما پیگیری این موضوع را در دستور کار قرار می‌دهد و از مسوولان خواستار توضیح در اینباره خواهد شد.
کاربران دیگر هم در صورت تمایل می‌توانید به امضاکنندگان این پویش بپیوندند؛ خبرگزاری فارس با رسیدن امضاهای این پویش به 1000 امضا و بالاتر حتما پیگیری‌های مختلفی در اینباره خواهد داشت.
پاسخ به ۱۰ سوال اساسی در خصوص واگذاری ETF دولتی
به گزارش خبرنگار اقتصادی خبرگزاری تسنیم، در ادامه به 10 سوال پر تکرار در خصوص واگذاری سهام دولت در شرکتهای بورسی پاسخ داده شده است.
1: صندوقهای سرمایه گذاری چیست و چه انواعی دارد؟
امروزه ورود به بازار سرمایه از طریق سرمایه‌گذاری در صندوق های سرمایه گذاری رایج‌ترین روش سرمایه‌گذاری غیرمستقیم عموم مردم در بازار سرمایه به شمار می‌رود. در واقع در این روش به جای اقدام مستقیم مردم به سرمایه گذاری در بورس (که غالباً تخصص کافی در خصوص پیچیدگی‌ها و رویه‌های سرمایه‌گذاری در بورس ندارند)، تلاش می‌شود تا سرمایه پس انداز آنها در اختیار نهادهایی مالی با تخصص‌های لازم و البته مجوزهای قانونی مربوطه قرار گرفته، تا بدینوسیله این افراد از مزایای بازار سرمایه و بازدهی های متعارف در آن بهره‌مند شوند.
در این مدل منابع اشخاص در یک صندوق تجمیع و توسط مدیریت حرفه ای به دارایی های مشخص شده در اساس نامه صندوق تخصیص می یابد. چندین مدل صندوق سرمایه گذاری وجود دارد که هر کدام ویژگی‌های مخصوص به خود را دارند. بنابراین همه میتوانند با هر مقیاس درآمد و سطح دانشی که دارند، صندوق متناسب برای نوع سرمایه گذاری دلخواه و با در نظر گرفتن سطح ریسک مناسب پیدا کنند.
متداول‌ترین تقسیم‌بندی صندوقهای سرمایه‌گذاری بر مبنای ترکیب دارایی‌های آنها است؛ به این معنی که صندوقها سرمایه و منابع تجهیز شده از افراد را در دارایی‌های مختلفی سرمایه‌گذاری میکنند. این دارایی‌ها میتوانند گزینه‌های کم‌ریسک مانند سپرده بانکی و اوراق با درآمد ثابت یا گزینه‌های با ریسک بیشتر مانند سهام باشند. بنابراین ترکیب دارایی هر صندوق سرمایه گذاری نشان از نحوه مدیریت دارایی‌ها و رویکرد مدیر صندوق دارد.
سرمایه گذاران با بررسی ترکیب دارایی صندوقهای سرمایه‌گذاری میتوانند صندوق مورد نظر خود را انتخاب کنند که عمدتا متناسب با سطح پذیرش ریسک ایشان و بازدهی مرتبط با آن می باشد.
از میان صندوق‌هایی که در اوراق بهادار (سهام یا اوراق درآمد ثابت) سرمایه‌گذاری میکنند.، برخی منابع صندوق را در ترکیبی از سپرده و اوراق بهادار با درآمد ثابت سرمایه گذاری میکنند که به آنها صندوقهای سرمایه‌گذاری در اوراق با درآمد ثابت می‌گوییم. نمونه این صندوق در مجموعه بانک مانند صندوق آباد و صندوق مشترک تامین سرمایه می باشد. در نوع دیگر از صندوق، منابع صندوق می تواند به سرمایه‌گذاری در سهام اختصاص یابد که به این نوع از صندوقها، صندوقهای سهامی گفته می شود. برخی از صندوقها نیز منابع خود را با نصاب‌های استاندارد و مشخص شده در ترکیبی از سهام و اوراق بادرآمد ثابت سرمایه‌گذاری میکنند، که به صندوقهای سرمایه‌گذاری مختلط معروف هستند. همچنین صندوق ها میتوانند در دارایی هایی نظیر طلا و یا حتی پروژه های ساختمانی سرمایه گذاری کنند، که به آنها صندوق های سرمایه گذاری طلا و صندوق های زمین و ساختمان گفته می‌شود. همچنین صندوق های در تشابه با صندوق زمین و ساختمان که محدود به توسعه طرح های املاک و مستغلات می باشد، صندوق پروژه وجود داردکه تجهیز منابع مالی لازم برای ساخت و توسعه پروژه ها را تامین می نماید و سازوکار مصرف وجوه تجهیز شده بسیار دقیق و تحت نظارت های پیوسته ناظران بر صندوق می باشد.
صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله با عنوان ETF(EXCHANGE TRADE FUND) به صندوق‌هایی اطلاق می‌شود که از دارایی‌های متنوع تشکیل شده و بدون نیاز به انجام عملیات صدور و ابطال، واحدهای آن در طول روز همانند سهام در بازار معامله می‌شود و از طرفی ساختاری شبیه صندوقهای صدور و ابطالی دارند. یعنی شما در طول ساعات و روزهایی که بازار معاملات سهام باز است، می‌توانید یک یا چند واحد از یک صندوق ETF را بخرید، یا چند واحد از آن را بفروشید.
2: صندوقهای قابل معامله در بورس چیست؟
در واقع ETF همان صندوقهای قابل معامله در بورس هستند. در واقع این شکل از صندوقها تقسیم بندی جدید از باب نوع سرمایه‌گذاری و تخصیص دارایی نیست؛ ETF ها از لحاظ مدیریت، دسته‌بندی و . همانند سایر صندوقها دسته بندی می‌شود و وجه تمایزش با صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال تنها از این جهت است که با ایجاد نمادهای معاملاتی مشخص در بورس یا فرابورس، واحدهای سرمایه‌گذاری این صندوقها مانند سایر نمادهای مربوط به سهام شرکت‌ها قابلیت معاملاتی بورسی پیدا کرده‌اند.
مطابق با آنچه گفته شد، این نوع از صندوقها نیز مشابه صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال، پس از پایان پذیره‌نویسی و جمع‌آوری وجوه سرمایه‌گذاران، با مدیریت حرفه‌ای، با رعایت اصل تنوع‌بخشی نسبت به سرمایه‌گذاری وجوه اقدام میکند؛ لذا مانند صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال، مناسب کسانی است که تخصص یا زمان مدیریت سبد دارایی خود را ندارند اما
می خواهند از مدیریت حرفه ای و سایر مزایای بازار سرمایه استفاده نمایند.
این صندوقها ازخاصیت نقدشوندگی مناسب(دریافت اصل و فرع سرمایه گذاری ظرف حداکثر یک یا دو روز کاری در صورت فروش واحدها)، سادگی و سهولت در خرید و فروش، کنترل توسط نهاد ناظر بازار سرمایه و ارزشگذاری شفاف براساس خالص دارایی ها در هر لحظه از زمان برخوردارند؛ البته که سرمایه گذاری در این صندوق ها خالی از ریسک نیست و سرمایه گذاران بایستی درک اولیه درخصوص ماهیت سهامداری و سرمایه‌گذاری در بورس را داشته باشند. از انجا که قیمت دارایی های تحت مدیریت این صندوق ها در بازار به طور پیوسته تغییر قیمت داشته و متناسب با این تغییرات قیمت ETF در بازار تغییر می یابد بنابراین در تحلیلی ساده می توان این استنباط را داشت که درشرایط رشد بازار قیمت ETF صعودی و در شرایط افت بازار قیمت ETF کاهش می یابد.
بنابراین می توان در صورت تحقق اصول حاکم بر اقتصاد مقاومتی و تحقق مفهوم مردمی سازی اقتصاد از طریق عرضه عمومی شرکت ها و بنگاه های ارزشی در بورس، فضای رشدی مورد انتظار می تواند در انگیزه سرمایه گذاری در این صندوق ها موثر باشد.
3: صندوق های موجود در بازار سرمایه ایران در مقایسه با بازارهای جهانی کدامند؟
مطابق با تقسیم‌بندی ذکر شده، صندوقهای درآمد ثابت که نسبت به سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار اقدام می‌نمایند شامل صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله درآمد ثابت، صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله سهامی، صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله مختلط بوده، به اضافه اینکه در انواع دیگر صندوقها در حال حاضر صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله مبتنی بر طلا و صندوقهای سرمایه‌گذاری زمین و ساختمان نیز از جمله صندوق‌هایی هستند که واحدهای سرمایه‌گذاری آنها در بورس معامله می‌شود. انواع متعددی از صندوق های دیگر در بازارهای مالی و سرمایه جهانی نیز توسعه یافته که از جمله آنها می توان به صندوق های شاخصی و صندوق های پوشش ریسک اشاره نمود که به تدریج با توسعه و تعمیق بازار سرمایه و در صورت تطبیق با موازین قانونی وشرعی نسبت به ساختارسازی صندوق های جدید در بازار سرمایه ایران مورد توجه قرار خواهد گرفت.
4: تفاوت صندوق های قابل معامله در بورس با صندوق های صدور و ابطالی چیست؟
همانطور که در پاسخ به سوالات قبلی توضیح داده شد، تنها تفاوت این صندوقها با صندوقهای صدور و ابطالی که عموماً سرمایه‌گذاران با آنها آشنا هستند، در نحوه و سازوکار سرمایه‌گذاری متقاضیان در صندوق و قابلیت معامله واحدهای این صندوق در بازار سرمایه است. برای بیان دقیق‌تر باید گفت که در صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال، سرمایه‌گذار با مراجعه به دفاتر مشخص شده و یا سامانه‌های اینترنتی مدیرثبت یا مدیرصندوق اقدام به صدور یا ابطال واحدهای سرمایه‌گذاری صندوق میکنند. در صورتی که در صندوقهای ETF ما با لفظ خرید و فروش در بورس به جای صدور و ابطال مواجه هستیم.
5: سود در صندوق های صندوقهای قابل معامله در بورس چگونه شناسایی می شود؟
غالباً صندوقهای قابل معامله سهامی، سود ماهانه تقسیم نمی‌کنند اما نتیجه سرمایه‌گذاری‌های آن در خالص ارزش دارایی هایی صندوق(NAV) نموده یافته و در صورت افزایش خرید صندوق های ETF مقدار مذکور، قیمت فروش هر واحد آن رشد خواهد داشت. به عبارت دیگر زمانی که ارزش صندوق بالا می‌رود و سرمایه‌گذار قصد دریافت سود ناشی از این افزایش ارزش را دارد، می‌بایست نسبت به فروش واحد سرمایه‌گذاری خود در بازار اقدام نماید. قابل ذکر است براساس قانون، بابت نقل و انتقال واحدهای سرمایه‌گذاری انواع صندوقهای سرمایه گذاری قابل معامله و صدور و ابطال آنها هیچگونه مالیاتی اخذ نمی‌گردد.
6: آیا صندوق سرمایه گذاری واسطه گری مالی یکم مورد مشابه ای در بازار سرمایه دارد؟
تاکنون صندوق های قابل معامله سهامی متعددی در بورس تهران و فرابورس ایران جهت خرید و فروش سرمایه گذاران لیست شده است. ولیکن صندوق سرمایه گذاری واسطه گری مالی یکم، اولین صندوق قابل معامله سهامی دولتی است که براساس سیاست های تخفیفی دولت به بازار سرمایه ارائه می شود؛ و با ویژگی‌های خاصی که این صندوق دارد، نمونه مشابه قبلی در بازار سرمایه کشور را نداشته است.
7: چرا باید صندوق سرمایه گذاری واسطه گری مالی یکم را انتخاب کرد؟
مهم‌ترین خدمت صندوقها، ارائه بازدهی مطلوب و کم کردن ریسک سرمایه‌گذاران است که این ویژگی در انواع صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله برای سرمایه‌گذاران غیر حرفه‌ای بسیار کاربردی است؛ زیرا با انتخاب یک صندوق سرمایه‌گذاری مناسب، دیگر نیازی به خرید صندوق های ETF کسب اطلاعات تخصصی و صرف وقت اضافه نیست. همچنین با توجه به اینکه برخی از صندوقها دارای تضمین سودآوری و برخی بدون تضمین هستند، افراد میتوانند با توجه به میزان ریسک‌پذیری خود در یکی از انواع صندوقها سرمایه‌گذاری کنند. لذا برای سرمایه‌گذارانی که ریسک کمتر را ترجیح می‌دهند، خرید واحدهای این نوع از صندوقها منطقی‌تر است.
نکته قابل توجه در خصوص این صندوق تخفیف ارائه شده توسط دولت، جهت واگذاری سهام خود است. به عبارت فرآیند ایجاد و کار این صندوق به این شکل است که پس از تشکیل صندوق و جمع‌آوری وجوه به میزان مشخص، سهام دولت در بانکهای ملت، تجارت و صادرات و همچنین بیمه البرز و بیمه اتکایی امین با تخفیف قابل توجه به این صندوق واگذار می‌شود؛
8: مراحل خرید و فروش صندوق سرمایه گذاری واسطه گری مالی یکم چگونه است؟
مراحل خرید و فروش این صندوق ها، همانند سایر اوراق بهادار موجود در بازار سرمایه است. به این ترتیب متقاضایان با مراجعه به یکی از شعب کارگزاری ها و اخذ کد معاملاتی (در صورت نداشتن کد معاملاتی) و دریافت کاربری آنلاین برای استفاده از سامانه معاملات برخط (آنلاین) کارگزاری میتوانند دسترسی به بازار معاملاتی داشته و با واریز وجه سرمایه گذاری به حساب بانکی کارگزار می توانند درخواست خرید و فروش واحدهای سرمایه‌گذاری صندوق با استفاده از سامانه معاملات برخط (در صورت داشتن کاربری آنلاین) و یا به صورت کتبی با ارائه به کارگزاری سهام خود ارائه نمایند.
اما علاوه بر این روش معمول در همه صندوقهای قابل معامله، برای ایجاد امکان همه اقشار مردم در هر جای از کشور، مقرر گردید تا از ظرفیت شبکه بانکی کشور نیز برای پذیره‌نویسی واحدهای سرمایه‌گذاری این صندوق استفاده شود. بدین ترتیب علاوه بر امکان ثبت سفارش از طریق درگاه‌های معاملاتی شرکتهای کارگزاری، تمامی بانکهای دولتی و چند بانک خصوصی نیز نسبت به دریافت سفارشات متقاضیان و ثبت‌نام آنها اقدام خواهند نمود. لذا برای پذیره‌نویسی متقاضیان دارای حساب در هر یک از بانکهای منتخب میتوانند از طریق مراجعه به درگاه‌های غیر حضوری و حضوری که توسط بانکهای مربوطه اطلاع‌رسانی خواهد شد و با ورود حداقل اطلاعات مورد نیاز، نسبت به پذیره‌نویسی واحدهای سرمایه‌گذاری مزبور اقدام نمایند.
9: صندوق سرمایه گذاری واسطه گری مالی یکم چه ویژگیهایی دارد؟
به نظر می رسد که این اقدام یک گام رو به جلو در مردمی سازی اقتصاد براساس رهنمودهای مقام معظم رهبری بوده و زمینه مشارکت آحاد مردم در تأمین مالی بنگاه ها را فراهم آورد. از طرفی نیز ارائه تخفیف یک مشوق برای سرمایه گذاری در این صندوق هاست. لذا میتوان این صندوقها را فرصت بی نظیری برای ورود آحاد جامعه به سرمایه گذاری در اوراق سهام شرکت های معتبری دانست که دولت با هدف مردمی کردن اقتصاد و مشارکت دادن مردم در اقتصاد کشور و نیز عدالت تخصیصی در واگذاری سهام خود در شرکت های دولتی به اقشار مختلف جامعه دنبال میکند.
10: برای سرمایه گذاری در بازار سرمایه چه مواردی را باید در نظر بگیریم؟
نکته پایانی اینکه حرکت جریان نقدینگی از بازارهای مخرب به سمت بازار سرمایه‌کشور اقدامی مبارک و میمون برای مجموعه اقتصادی کشور به حساب می‌رود. تشویق مردم به سرمایه‌گذاری در ابزارهای نظامند و در بستر قانونی بازار سرمایه می‌تواند نجات بخش اقتصاد کشور باشد، اما باید متذکر شد سرمایه گذاری در ابزارهای حوزه بازار سرمایه نیازمند پذیرش توأمان ریسک و بازدهی است، لذا در عین حال که عموم مردم عزیزمان را تشویق به سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه می‌کنیم، از آنها تقاضا دارم که با نگاه واقع‌بینانه و بدور از هیجان و با پذیرش ریسک سرمایه‌گذاری در بورس نسبت به انتخاب گزینه‌های سرمایه‌گذاری خود اقدام کنند.
همه چیز در مورد صندوق واسطه‌گری مالی یکم ؛ ریزش بورس با دارا یکم چه کرد؟
کاهش نرخ سود بانکی و همچنین کاهش معاملات در مسکن ، طلا، ارز و. در اواخر سال 98 ، سرمایه خرید صندوق های ETF عظیمی را روانه بازار سرمایه نمود. همه‌گیری ویروس کرونا و اعمال محدودیت‌ها، افراد را بیش از پیش به سوی حضور در بورس سوق داد. دولت نیز با تشویق مردم به سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه و عرضه سهام دولتی تخفیف‌دار (صندوق واسطه‌گری مالی یکم)، به این موج دامن زد. در ادامه در خصوص این صندوق، شرایط معامله و چشم‌انداز آن پس از ریزش تاریخی شاخص کل، توضیح خواهیم داد.
صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله چیست؟
بگذارید ابتدا به طور خلاصه شما را با مفهوم صندوق سرمایه‌گذاری آشنا سازیم. افراد بسیاری با دریافت کد بورسی و ثبت نام در یکی از کارگزاران مجاز ، شروع به فعالیت در بازار سرمایه نمودند. نکته قابل توجه این است که کسب سود از هر بازاری نیازمند اطلاعات و نحوه معامله در آن بازار و صرف زمان است. اشخاص با هر میزان سرمایه حتی اندک، میتوانند با خرید واحد صندوقهای سرمایه‌گذاری از فرصت‌های کسب سود بازار بهره ببرند.
صندوقهای سرمایه‌گذاری متعددی راه‌اندازی شده‌اند که در زمینه‌های مختلف اعم از سهام، ملک، طلا و. اقدام به سرمایه گذاری نموده‌اند. صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله (ETF) یکی از انواع این صندوق‌هاست. شخص برای خرید و فروش واحدهای این نوع از صندوقها نیاز به مراجعه حضوری به محل شرکت ندارد.اشخاص در صورت داشتن کد بورسی میتوانند از طریق پنل معاملاتی خود اقدام به صدور و ابطال واحدهای این نوع از صندوقها نمایند.
پذیره‌نویسی صندوق etf دارا یکم
پذیره نویسی این نماد از تاریخ 1399/02/14 آغاز شد و تا پایان 1399/02/31 مهلت داشت. کلیه افراد در صورت تمایل می‌توانستند تا سقف 2 میلیون تومان در پذیره‌نویسی شرکت نمایند. مبلغ اسمی هر واحد این صندوق با 20 درصد تخفیف، 10 هزار تومان بود. در کل خرید صندوق های ETF هر کد ملی تا سقف 200 واحد اجازه خرید داشت. این نماد پس از 38 روز از پایان پذیره نویسی در بورس اوراق بهادار تهران با رشد 100 درصدی مجاز به خرید و فروش گردید.
تحلی تکنیکال دارا یکم
قیمت بعد از چندین ماه اصلاح، توانسته از مقاومت داینامیک عبور کند و در حال حاضر احتمال رشد قیمت تا 16000 تومان وجود دارد.
** تحلیل در فروردین 1401 بروز شده است. **
دارا یکم شامل سهام چه شرکت‌هایی است؟
صورت وضعیت پورتفوی این صندوق در پایان هر ماه در سایت کدال منتشر می‌گردد. صندوق واسطه‌گری مالی یکم تا پایان بهمن ماه 1399 دارای سهام بانکهای ملت، صادرات و تجارت همچنین سهام دوشرکت بیمه اتکایی امین و البرز است. در این گزارشات میزان دارایی این صندوق، از نمادهای فوق ذکر شده است. اطلاعات دیگری از قبیل بهای تمام شده، درصد این دارایی‌ها نسبت به کل و ارزش خالص فروش هر واحد صندوق نیز در این گزارشات آورده شده است.
صندوق دارا یکم در بورس
فعالیت این صندوق درخصوص مدیریت و نگهداری دارایی‌ها و همچنین دریافت سودهای تقسیمی آنها می‌باشد. در امیدنامه صندوق کلیه فعالیت‌های صندوق همراه با جزئیات ذکر شده است. اطلاعات لحظه‌ای بازار در خصوص این صندوق هم از طریق سایت tsetmc و هم از سایت fipiran قابل مشاهده است. بسیاری نیز تغییرات لحظه‌ای را از سامانه‌های معاملاتی کارگزاری مربوطه دنبال میکنند.
| مدیر عامل | بهرنگ اسدي قره جلو |
| مدیر مالی | محمد جواد پور کاظمی |
| شماره تلفن و نمابر | 02122096132 |
| نشانی دفتر و امور سهام | تهران سعادت آباد بلوار فرهنگ خ رشیدی پ13 |
| وب سایت صندوق | fi1fund.com |
| ایمیل | [email protected] |
| حسابرس | موسسه حسابرسی شاخص اندیشان |
| سال مالی | 12/30 |
| شناسه ملی | 14009108895 |
صعود چشمگیر و درجا زدن‌های صندوق etf قابل معامله دولت
با افزایش تعداد بانکهای پذیرفته شده در بورس، حدود 7 درصد از بازار سرمایه را صنعت بانکداری تشکیل داده است. از این رو بانکها، پنجمین صنعت بزرگ بازار سرمایه می‌باشند. به دلیل ریسک و تاثیر پذیری کم این صنعت از نوسانات بازار و همچنین بازدهی مناسب، دولت اقدام به عرضه بخشی از سهام خود در قالب صندوق etf دارا یکم نمود. این صندوق به هنگام عرضه بسیار مورد توجه و استقبال مردم قرار گرفت و در هنگام بازگشایی نیز بازدهی خوبی داشت. روند صعودی تا مدتی نیز ادامه داشت اما پس از ریزش شاخص کل، این نماد نیز تا حدودی تحت تاثیر بازار قرار گرفت.
NAV یا همان ارزش خالص دارا یکم چقدر است؟
سوالی که اکثرا برای سهامداران دارا یکم و سایر صندوقهای قابل معامله مطرح می‌گردد این است که ارزش واقعی هر واحد صندوق چقدر است؟ قیمت بازاری هر واحد صندوق مالی یکم در صفحه مخصوص نماد در سایت tsetmc قابل مشاهده است. در همین سایت، پارامتر NAV قرار داده شده است تا ارزش ذاتی هر واحد صندوق را در معرض دید فعالین بازار قرار دهد. سهامداران با مشاهده این مقدار میتوانند نسبت به نگهداری و یا فروش سهام خود تصمیم‌گیری نمایند. به طور مثال در اوایل بازگشایی صندوق مالی یکم، هر واحد صندوق تا 34000 تومان نیز معامله شد. این درحالی بود که ارزش ذاتی هر واحد در حدود 24000 تومان محاسبه شده بود. لذا فروش در قیمت 34000 تومان معقولانه‌تر از خرید در این قیمت بود.
ریزش بورس و تاثیر آن بر صندوق واسطه‌گری مالی یکم
در جریان سقوط شاخص کل، که به ریزش بورس منجر شد این نماد نیز دستخوش تغییراتی گشت. در 2 ماه اول اصلاح شاخص، دارا یکم زیاد ریزش نداشت و توانست تا حدودی در مقابل جو منفی بازار مقاومت نماید. در این ایام، ارزش 200 واحد این صندوق در محدوده قیمتی 3.5 تا 4 میلیون تومان نوسان داشت. اما در موج دوم ریزش، ارزش هر واحد حتی تا قیمت پذیره نویسی اولیه آن (10 هزار تومان) نیز رسید.
دامنه نوسان مجاز برای صندوقهای سرمایه گذاری
صندوقهای سرمایه‌گذاری قابل معامله تا قبل از تاریخ 16 تیر بدون دامنه نوسان و صرفاً بر اساس مکانیزم عرضه و تقاضا معامله می‌شدند. پس از بازگشایی صندوق مالی یکم ، ارزش واحدهای سرمایه‌گذاری به طور بی رویه رشد نمود. این رشد بی‌رویه ارزش صندوق ETF دارا یکم، توجیه ذاتی نداشت. این نتیجه، با مقایسه قیمت معامله و ارزش ذاتی سهم حاصل می‌شود. بورس تهران نیز طی اطلاعیه‌هایی مکرراً توجه به NAV ابطال را به سهامداران تذکر میداد. سازمان بورس متعاقباً طی اطلاعیه‌ای برای نوسان قیمت واحد صندوقهای سرمایه‌گذاری قابل معامله بازه مجاز روزانه 10 درصدی تعریف کرد. در طی هر جلسه معاملاتی، ارزش هر واحد می‌تواند از منفی 10 تا مثبت 10 درصد نوسان داشته باشد. نقدشوندگی بالای این نوع از صندوقها، نیز به محبوبیت آنان افزوده است. نقد شوندگی این امکان را به سهامداران می‌دهد تا هر زمان که بخواهند قادر به خروج از نماد باشند.
تغییر دامنه مجاز نوسان به جهت کنترل روند نزولی بازار
سازمان بورس و اوراق بهادار به جهت کنترل ریزش شاخص کل و جو منفی بازار سرمایه، تصمیماتی اتخاذ نمود. این نهاد با انتشار اطلاعیه‌ای، تغییر موقت در بازه مجاز نوسان روزانه نمادهای بورسی را از 1399/11/25 اعلام نمود. بازه مجاز متقارن 5 درصدی نمادهای بورسی و فرابورسی به (6+ ، 2-) درصد تغییر یافت. همینطور بازه مجاز متقارن 10 درصدی صندوقهای سرمایه‌گذاری به (10+ ، 4-) درصد تغییر یافت.
جمعبندی
به طور کلی صندوقهای سرمایه‌گذاری فرصت‌های کسب سود بسیاری را غنیمت شمرده و از آنها بهترین استفاده را میبرند. صندوقهای ETF به دلیل قابل معامله بودن در بورس و نقدشوندگی بالا از محبوبیت ویژه‌ای برخوردارند. از این رو دولت در آغاز سال 99 ، بخشی از سهام خود را در قالب صندوق ETF با تخفیف 20 درصدی به عرضه عمومی رساند. اولین عرضه سهام دولت که به صندوق واسطه‌گری مالی یکم شناخته شد شامل سهام 3 بانک ملت، تجارت، صادرات و 2 شرکت بیمه‌ای اتکایی امین و البرز است.
تأیید صندوق های ETF و افزایش قیمت بیت کوین؛ هرآنچه که نیاز است بدانید
این اولین بار است که در ۶ ماه اخیر، بیت‌کوین وارد کانال ۶۰,۰۰۰ دلار می‌شود و بسیاری معتقد هستند که دلیل این افزایش امید‌های تازه‌‌ای نسبت به ETF است که نهادهای نظارتی آمریکا قصد دارند آن را تصویب کنند و مسیر را برای سرمایه‌گذاری گسترده‌تر در ارزهای دیجیتال باز کنند.
اما ETF چیست و چطور بر روی قیمت بیت‌کوین تاثیر گذاشته است؟ ETF یک صندوق قابل معامله در بورس است و امروزه در دارایی‌های سنتی چون طلا و نفت کاربرد دارد و مدت‌های زیادی است که تقاضا برای ایجاد یک ETF برای پادشاه ارزهای دیجیتال بالا رفته است.
سرمایه‌گذاران ETF بدون داشتن واقعی آن دارایی، در سود و ضرر آن شریک می‌شوند، برای مثال شما به جای خرید و انتقال یک طلا، یک ETF خریداری می‌کنید، به این صورت شما بدون داشتن واقعی یک طلا در سود و زیان آن شریک هستید و هر وقت که بخواهید می‌توانید آن را نقد کنید.
این امر دو برتری مهم برای بیت‌کوین دارد، از طرفی مسیر را برای سرمایه‌گذاران محافظه‌کار باز میکند و باور‌های غلط آنها در ارتباط با بیت‌کوین را تا حدودی از بین می‌برد و از طرفی به طبقه‌ای که اجازه سرمایه‌گذاری در بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها را ندارند این امکان را می‌دهد که بتوانند وارد این بازار شوند.
اکنون در این مقاله از وب سایت ارزجو، می‌خواهیم نگاهی داشته باشیم به برنامه‌های آمریکا برای تصویب ETF و اینکه چگونه می‌تواند روی قیمت بیت‌کوین تاثیر داشته باشد. با ما در ادامه همراه باشید.
برنامه‌های آمریکا برای تصویب ETF بیت‌کوین در چه مرحلهای قرار دارد؟
به گزارش خبرگزاری بلومبرگ، کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده (SEC) اجازه می‌دهد تا اولین ETF بیت‌کوین هفته آینده معامله شود. به گفته تریدرها و تحلیلگران، چنین اقدامی می‌تواند مسیر جدیدی را برای سرمایه‌گذاران جدید و محافظه‌کار ایجاد کند تا در معرض این بازار و دارایی‌های نوظهور قرار بگیرند.
کریس کلاین (Chris Kline)، مدیر ارشد اجرایی و بنیانگذار شرکت Bitcoin IRA، می‌گوید: “ETF ارزهای دیجیتال اجتناب ناپذیر هستند. موضوعی مانند این در نهایت به نتیجه می‌رسد زیرا تقاضا برای آن وجود دارد.” کلاین ادامه داد: “به نظر می‌رسد که نهادهای نظارتی به زودی برخی از ETF خرید ارزهای دیجیتال مانند بیت‌کوین را تأیید میکنند و احتمال می‌رود که این موضوع تا دوشنبه اتفاق بیفتد. با آشنایی بیشتری نهادهای نظارتی، کمیسیون بورس شروع به درک نحوه ذخیره و ایمن‌سازی در ETF ارزهای دیجیتال میکنند.”
بن کازلین (Ben Caselin) از صرافی ارز دیجیتال آسیایی AAX، می‌گوید: “حرکت روز جمعه بیت‌کوین زمانی اتفاق افتاد که دفتر کمیسیون بورس SEC در پیام توییتری از سرمایه‌گذاران خواست تا خطرات خرید صندوق های ETF و مزایای سرمایه‌گذاری در صندوقهای آتی بیت‌کوین اطلاع داشته باشند و آن را ارزیابی کنند.”
چندین مدیر صندوقهای سرمایه‌گذاری، از جمله VanEck Bitcoin Trust ،ProShares ،Invesco ،Valkyrie و Galaxy Digital Funds، برای راه‌اندازی ETF بیت‌کوین در آمریکا درخواست کرده بودند.
ETF بیت‌کوین؛ تغییر دهنده بزرگ یا سرمایه‌گذاری خطرناک؟
به نظر می‌رسد که نهادهای نظارتی آماده هستند تا اجازه دهند که تعداد انگشت شماری از صندوقهای سرمایه‌گذاری اقدام به عرضه ETF بیت‌کوین کنند و راه را برای دسترسی گسترده‌تر مردم به ارزهای دیجیتال باز کند. بر اساس قوانین صندوقهای سرمایه‌گذاری، SEC مجبور نیست که به صراحت ETFها را تایید کند، که در صورت عدم اعتراض نهادهای نظارتی آمریکا، صندوقها میتوانند در پایان یک دوره ۷۵ روزه ETF را راه‌اندازی کنند.
دوره زمانی ۷۵ روزه صندوق سرمایه‌گذاری ProShares Bitcoin Strategy در روز دوشنبه به پایان می‌رسد و ETF بیت‌کوین این شرکت می‌تواند در روزه سه شنبه راه‌اندازی شود. با این حال، گری گنسلر (Gary Gensler) رئیس SEC قبلاً گفته بود که بازار ارزهای دیجیتال شامل بسیاری از توکن‌ها است که ممکن است در صندوقها ثبت نشده باشند. این موضوع می‌تواند قیمت‌ها را برای دستکاری باز کند و سرمایه میلیون‌ها سرمایه‌گذار را در معرض خطرات مختلف قرار دهد.
بیت‌کوین در زمان نگارش این مقاله به قیمت ۶۱,۸۹۸ دلار معامله می‌شود و ۴٫۴۰ درصد در این ۲۴ ساعت گذشته رشد کرده است. بیت‌کوین از ۲۰ سپتامبر تاکنون بیش از ۵۰ درصد رشد داشته است و اگر همه چیز طبق برنامه پیش برود و بیت‌کوین به رشد خودش ادامه دهد، می‌تواند رکورد ۶۴,۸۱۶ دلاری خود را که در ۱۴ آوریل ۲۰۲۱ به ان دست یافت را بشکند و به حرکت به سمت ۷۰,۰۰۰ دلار ادامه دهد.
دیدگاه شما